高盛首席中国股票策略分析师刘劲津，今天，3月24日在报告里指出，外资对中国股市的兴趣可能已经冲到了这几年来的顶峰。根据他跟美国投资者聊天的结果来看，大家特别喜欢讨论AI、中国公司出海、消费复苏这些话题，还有它们对投资的影响。 刘劲津觉得，美国投资者这次又看上中国市场，主要是因为美元可能还会贬值，美国政策也搞得人心惶惶，加上美股的估值那么高，他们肯定得想办法把手里的钱分到别处去配置。他还说现在有个大问题：外资嘴上说的热情和实际买的东西之间有个大窟窿，这方面还有很多改进的空间。 在所有中国的股票里，AI还是大家最关心的话题。虽然咱们中国在全球AI市场上占了大概10%的市值和16%的收入份额，但那些全球的基金却压根没怎么买。在他看来，中国在做AI这块有很大的比较优势，特别是电力、基础设施和半导体这些领域做得不错。 他接着说道，现在中国的AI市场绝对不是什么泡沫。他估算了一下，因为AI能提高效率还能赚出新钱来，所以它的实际价值可能比现在股价反映的水平还要高出50%甚至是100%。最后他还继续看好那些把钱都还给股东的公司，预计到了2026年的时候，中国上市公司的现金分红情况还能再创新高。